Zakon o trgu finančnih instrumentov (ZTFI-1)
ZTFI-1Zakonv registru veljavnih
- Sprejet
- 20. 11. 2018
- Objava
- 30. 11. 2018
- Začetek veljavnosti
- 15. 12. 2018
- Zadnje prečiščeno besedilo (NPB)
- 9. 10. 2025
- Odločb s sklicem
- 38
Uradni list RS, št. 77/18, 17/19 – popr., 66/19, 123/21, 45/24 in 77/25
Sprejel Državni zbor Republike Slovenije · Pripravljavec (po PISRS) Ministrstvo za finance · EVA 2018-1611-0054 · EPA 0062-VIII
Besedilo:NPB 5trenutno
Predpis je obsežen, zato je prikazano kazalo členov. Besedilo odprete s klikom na člen.
- 1.1 Vsebina zakona
- 1. člen(vsebina zakona)
- 2. člen(prenos in izvajanje predpisov Evropske unije)
- 1.2.1 Splošne določbe
- 3. člen(namen opredelitve pojmov)
- 4. člen(kratice drugih zakonov in predpisov EU)
- 5. člen(opredelitve pojmov)
- 6. člen(Evropski organ za vrednostne papirje in trge in Evropski odbor za sistemska tveganja)
- 1.2.2 Pojmi v zvezi z investicijskimi storitvami in posli
- 7. člen(finančni instrumenti)
- 8. člen(strukturirana vloga)
- 9. člen(investicijski sklad, s katerim se trguje na mestu trgovanja)
- 10. člen(državni vrednostni papir, izdajatelj državnega vrednostnega papirja)
- 11. člen(investicijske storitve in posli)
- 12. člen(stranka)
- 13. člen(naročilo in izvršitev naročila stranke)
- 14. člen(poslovanje za svoj račun in izvršitev naročila stranke)
- 15. člen(trgovanje s hkratnim nakupom in prodajo, algoritemsko trgovanje in tehnika visokofrekvenčnega algoritemskega trgovanja)
- 16. člen(neposredni elektronski dostop)
- 17. člen(navzkrižna prodaja)
- 18. člen(trajni nosilec podatkov in elektronska oblika)
- 19. člen(pomožne investicijske storitve)1
- 20. člen(investicijsko podjetje, borznoposredniška družba, mala borznoposredniška družba, borzni posrednik)
- 21. člen(matična država članica investicijskega podjetja, država članica gostiteljica investicijskega podjetja)
- 22. člen(podružnica investicijskega podjetja)
- 23. člen(investicijsko podjetje tretje države in kreditna institucija tretje države, ki lahko opravlja investicijske storitve in posle)
- 24. člen(kvalificiran delež)
- 25. člen(tesna povezanost)
- 26. člen(mesto trgovanja)
- 27. člen(likvidni trg)
- 28. člen(večstranski sistem)
- 29. člen(MTF)
- 30. člen(OTF)
- 31. člen(razvojni trgi malih in srednjih podjetij)
- 32. člen(organizirani trg in upravljavec organiziranega trga)
- 33. člen(borzni trg, borza, borzni posel, uradna borzna kotacija in prosti trg)
- 34. člen(vzdrževalec trga in sistematični internalizator)
- 35. člen(centralni register in centralna depotna družba)
- 36. člen(centralni depo in poddepo)
- 37. člen(poravnava)
- 38. člen(poravnalni sistem, udeleženec poravnalnega sistema)
- 39. člen(povezani poravnalni sistemi)
- 40. člen(odvisni borznoposredniški zastopnik)
- 41. člen(investicijska skupina)
- 41.a člen(pretežno poslovna skupina)
- 42. člen(nadrejeno investicijsko podjetje države članice in EU nadrejeno investicijsko podjetje)1
- 48. člen(nadzorni organ in agencija)
- 1.2.3 Pojmi v zvezi s ponudbo vrednostnih papirjev javnosti in trgovanjem na organiziranih trgih
- 49. člen(vrednostni papirji)
- 50. člen(enote kolektivnih naložbenih podjemov)
- 51. člen(izdajatelj)
- 52. člen(vlagatelj)
- 53. člen(finančni posrednik)
- 55. člen(prva in nadaljnja prodaja vrednostnih papirjev)
- 1.3 Temeljna pravila o opravljanju investicijskih storitev in poslov
- 59. člen(opravljanje investicijskih storitev in poslov ter pomožnih investicijskih storitev iz 1. točke prvega odstavka 19. člena tega zakona)
- 60. člen(uporaba zakona za banke in kreditne družbe)
- 61. člen(uporaba zakona za opravljanje storitev v zvezi s strukturiranimi vlogami)
- 62. člen(izjeme)
- 63. člen(posebna pravila za male borznoposredniške družbe)
- 65. člen(potrditev prospekta)
- 2.2 Izjeme pri obveznosti objave prospekta
- 72. člen(izjeme pri obveznosti objave prospekta za nekatere vrste ponudb vrednostnih papirjev)
- 75. člen(obvestilo agenciji o uporabi izjeme)
- 81. člen(odgovornost v zvezi s prospektom)
- 90. člen(pristojnost in odgovornost agencije za odločanje o potrditvi prospekta)
- 92. člen(upravičeni vlagatelj zahteve za potrditev prospekta)
- 93. člen(zahteva za potrditev prospekta)
- 95. člen(odločanje o zahtevi za potrditev prospekta)
- 102. člen(vpis in vplačilo vrednostnih papirjev pri ponudbi javnosti zunaj borznega trga)
- 104. člen(obveznosti izdajatelja glede izdaje vrednostnih papirjev)
- 110. člen(pooblaščeno investicijsko podjetje)
- 2.8 Nadzor agencije nad izpolnjevanjem obveznosti, določenih v 2. poglavju tega zakona in Uredbi 2017/1129/EU
- 112. člen(pristojnost in odgovornost agencije za nadzor)
- 113. člen(namen nadzora)
- 114. člen(način opravljanja nadzora)
- 116. člen(preiskovalni in nadzorni ukrepi v zvezi s ponudbo javnosti in zahtevo za uvrstitev v trgovanje na organiziranem trgu)
- 116.a člen(preiskovalna dejanja, za katera je potrebna odredba sodišča)
- 116.b člen(razkritje informacij o izrečenih ukrepih)
- 117. člen(pravica vlagateljev odstopiti od vpisa ali sprejema ponudbe vrednostnih papirjev javnosti)
- 119. člen(nadzorni ukrepi, če ima Republika Slovenija položaj države članice gostiteljice)
- 122. člen(sodelovanje z upravljavci organiziranih trgov)
- 122.a člen(prijava kršitev in pravice prijaviteljev)
- 3.1 Temeljna pravila o obveznostih javnih družb
- 123. člen(javna družba)
- 124. člen(nastanek in prenehanje obveznosti razkrivanja nadzorovanih informacij)
- 125. člen(sklep o umiku delnic z organiziranega trga)
- 126. člen(uporaba 3. poglavja tega zakona)
- 127. člen(izjeme od uporabe 3. poglavja tega zakona)
- 128. člen(delničar, odvisna družba in obvladujoča oseba)
- 129. člen(pragovi pomembnega deleža)
- 130. člen(nadzorovana informacija)
- 131. člen(elektronsko sredstvo)
- 132. člen(predpis o nadzorovanih informacijah)
- 3.2 Obveznosti glede objave letnega in polletnega poročila
- 133. člen(uporaba ZGD-1 in direktiv EU za letno poročilo in revizorjevo poročilo)
- 134. člen(obveznost objave letnega poročila in revizorjevega poročila)
- 135. člen(objava sprejetja letnega poročila)
- 136. člen(obveznost objave polletnega poročila)
- 137. člen(vsebina polletnega poročila)
- 138. člen(poročanje določenih javnih družb o plačilih vladam)
- 139. člen(odgovornost za pravilno izpolnitev obveznosti javne družbe)
- 3.3 Obveznosti glede informacij o pomembnih deležih v javni družbi, katere delnice so uvrščene v trgovanje na organiziranem trgu
- 140. člen(uporaba oddelkov 3.3 in 3.5 tega zakona)2
- 141. člen(obveznost delničarjev obveščati javno družbo o spremembi pomembnih deležev)
- 142. člen(obveznost imetnikov finančnih instrumentov obveščati o spremembi pomembnih deležev)
- 143. člen(obveznost drugih oseb obveščati javno družbo o spremembi pomembnih deležev)
- 144. člen(izjeme pri obveznosti obveščanja za članice ESCB)
- 145. člen(druge izjeme)
- 146. člen(postopek obveščanja o spremembi pomembnih deležev)
- 147. člen(objava informacij o spremembi pomembnih deležev)
- 148. člen(objava informacij glede lastnih delnic javne družbe)
- 149. člen(objave glede sprememb skupnega števila delnic z glasovalno pravico)
- 150. člen(predpis o informacijah o pomembnih deležih)
- 3.4 Druge obveznosti javne družbe
- 151. člen(obveznost objave informacij o spremembah vsebine pravic iz vrednostnih papirjev)
- 152. člen(obveznost glede informacij za imetnike delnic, ki so uvrščene v trgovanje na organiziranem trgu)
- 153. člen(obveznost glede informacij za imetnike dolžniških vrednostnih papirjev, ki so uvrščeni v trgovanje na organiziranem trgu)
- 154. člen(predpis o uresničevanju pravic imetnikov vrednostnih papirjev, ki so uvrščeni v trgovanje na organiziranem trgu)
- 3.5 Druga pravila glede nadzorovanih informacij
- 155. člen(predložitev nadzorovanih informacij agenciji)
- 156. člen(predložitev obvestila o spremembi pomembnih deležev)
- 157. člen(uporaba jezika v objavi nadzorovanih informacij)
- 158. člen(dostop do nadzorovanih informacij)
- 159. člen(sistem za centralno shranjevanje nadzorovanih informacij)
- 160. člen(predpis o predložitvi in dostopu do nadzorovanih informacij)
- 3.6 Posebna pravila za osebe tretjih držav
- 161. člen(posebna pravila za javne družbe tretjih držav)
- 162. člen(posebna pravila za druge osebe tretjih držav)
- 163. člen(predpis o posebnih pravilih za osebe tretjih držav)
- 3.7 Nadzor agencije nad izpolnjevanjem obveznosti, določenih v 3. poglavju tega zakona
- 164. člen(pristojnost in odgovornost agencije za nadzor)
- 165. člen(namen nadzora)
- 166. člen(način opravljanja nadzora)
- 167. člen(zahteva agencije za predložitev in objavo informacij)
- 168. člen(nadzorni ukrepi agencije)
- 169. člen(razkritje informacij o izrečenih ukrepih)
- 170. člen(razkritje identitete kršitelja)
- 171. člen(nadzorni ukrepi, če ima Republika Slovenija položaj države članice gostiteljice)
- 172. člen(sodelovanje z drugimi nadzornimi organi)
- 173. člen(sporazum o sodelovanju o izmenjavi informacij)
- 4.1 Statusna ureditev borznoposredniških družb
- 174. člen(organiziranost kot delniška družba ali družba z omejeno odgovornostjo)
- 175. člen(uporaba ZGD-1 za borznoposredniške družbe)
- 176. člen(dejavnosti borznoposredniške družbe)
- 177. člen(ustanovni kapital borznoposredniške družbe)
- 181. člen(delnice borznoposredniške družbe)
- 182. člen(delničarji borznoposredniške družbe)
- 183. člen(predpis o kvalificiranih imetnikih)
- 184. člen(izbira sistema upravljanja borznoposredniške družbe)
- 185. člen(smiselna uporaba ZBan-3 za organe vodenja in nadzora borznoposredniške družbe)
- 186. člen(posebna pravila za upravni odbor borznoposredniške družbe)
- 187. člen(redna likvidacija borznoposredniške družbe ter prenehanje opravljanja investicijskih storitev in poslov)
- 188. člen(stečaj borznoposredniške družbe)
- 189. člen(prepoved prisilne poravnave)
- 190. člen(začetek stečaja)
- 191. člen(stečajni upravitelj)
- 192. člen(prijava in obravnava terjatev vlagateljev)
- 193. člen(oblikovanje upniškega odbora)
- 4.2.1 Splošne določbe
- 194. člen(upravičenost opravljati investicijske storitve in posle)
- 195. člen(register dovoljenj za opravljanje investicijskih storitev in poslov)
- 196. člen(predpisi o opravljanju investicijskih storitev in poslov)
- 4.2.2 Opravljanje investicijskih storitev in poslov v Republiki Sloveniji
- 197. člen(dovoljenje za opravljanje investicijskih storitev in poslov)
- 198. člen(zahteva za izdajo dovoljenja za opravljanje investicijskih storitev in poslov)
- 199. člen(združitev postopka odločanja o dovoljenjih)
- 200. člen(odločanje o dovoljenju za opravljanje investicijskih storitev in poslov)
- 201. člen(prenehanje dovoljenja za opravljanje investicijskih storitev in poslov)
- 202. člen(dovoljenje za združitev oziroma delitev)
- 4.2.3 Opravljanje investicijskih storitev in poslov v drugi državi članici
- 203. člen(obvestilo o nameri ustanovitve podružnice borznoposredniške družbe v državi članici)
- 204. člen(predložitev obvestila nadzornemu organu države članice)
- 205. člen(začetek poslovanja podružnice v državi članici)
- 206. člen(obvestilo o spremembah glede podružnice v državi članici)
- 207. člen(neposredno opravljanje investicijskih storitev in poslov v državi članici)
- 208. člen(posebna pravila za MTF in OTF)
- 4.2.4 Opravljanje investicijskih storitev in poslov v tretji državi
- 209. člen(podružnica borznoposredniške družbe v tretji državi)
- 210. člen(neposredno opravljanje investicijskih poslov v tretji državi)
- 4.3 Opravljanje investicijskih storitev in poslov investicijskih podjetij držav članic
- 211. člen(opravljanje investicijskih storitev in poslov investicijskih podjetij držav članic)
- 212. člen(opravljanje investicijskih storitev in poslov prek podružnice)
- 213. člen(neposredno opravljanje investicijskih storitev in poslov)
- 214. člen(posebna pravila za MTF in OTF)
- 4.4 Opravljanje investicijskih storitev in poslov investicijskih podjetij tretjih držav
- 215. člen(opravljanje investicijskih storitev in poslov investicijskega podjetja tretje države)
- 216. člen(dovoljenje za ustanovitev podružnice investicijskega podjetja tretje države)
- 217. člen(uporaba določb)
- 218. člen(pogoji za opravljanje investicijskih storitev in poslov podružnice investicijskega podjetja tretje države)
- 4.5 Borzni posredniki
- 219. člen(pogoji za opravljanje poslov borznega posrednika)
- 220. člen(dovoljenje za opravljanje poslov borznega posrednika)
- 221. člen(pravila ravnanja borznih posrednikov)
- 222. člen(odvzem dovoljenja za opravljanje poslov borznega posrednika)
- 223. člen(pogojni odvzem dovoljenja za opravljanje poslov borznega posrednika)
- POSLOVNE KNJIGE IN LETNO POROČILO BORZNOPOSREDNIŠKE DRUŽBE
- 228. člen(revidiranje letnega poročila borznoposredniške družbe)
- 229. člen(posebna pravila revidiranja borznoposredniških družb)
- 230. člen(smiselna uporaba določb ZBan-3 o poslovnih knjigah in letnih poročilih, revidiranju in razkritjih)
- 231. člen(dodatna razkritja)
- 7.1 Organizacijske zahteve za opravljanje investicijskih storitev in poslov
- 232. člen(politike in postopki pravilnega poslovanja)
- 233. člen(ukrepi za upravljanje nasprotij interesov)
- 234. člen(ukrepi za neprekinjeno poslovanje)
- 235. člen(prenos pomembnih poslovnih procesov na drugo osebo)
- 236. člen(sistemi upravljanja glede investicijskih storitev in poslov)
- 237. člen(vodenje evidenc in dokumentacije)
- 238. člen(elektronska komunikacija in telefonski pogovori)1
- 239. člen(skrbno ravnanje s finančnimi instrumenti strank)
- 240. člen(skrbno ravnanje z denarnim dobroimetjem strank)
- 241. člen(prepoved prenosa lastninske pravice v zavarovanje)
- 242. člen(algoritemsko trgovanje)
- 243. člen(uporaba neposrednega elektronskega dostopa)
- 244. člen(poravnalni član za druge osebe)
- 7.2.1 Uporaba pravil za neprofesionalne in profesionalne stranke
- 245. člen(uporaba oddelka 7.2 in pravil obligacijskega prava)
- 246. člen(osebe, za katere se šteje, da so profesionalne stranke)
- 247. člen(pogoji za obravnavo drugih oseb kot profesionalnih strank)
- 248. člen(postopek z zahtevo za obravnavo kot profesionalna stranka)
- 249. člen(politike in postopki razvrščanja strank)
- 7.2.2 Temeljna načela opravljanja investicijskih storitev in poslov za stranke
- 250. člen(profesionalna skrbnost borznoposredniške družbe)
- 251. člen(obveznosti borznoposredniške družbe, informacije strankam in tržna sporočila)
- 252. člen(varovanje interesov strank)
- 253. člen(finančni instrumenti borznoposredniške družbe)
- 254. člen(pojasnilne obveznosti)
- 255. člen(izjeme pri pojasnilnih obveznostih)
- 256. člen(enakovredni trg v tretji državi)
- 257. člen(pogodba o opravljanju investicijskih storitev in poslov)
- 258. člen(obveznost poročanja stranki o opravljenih storitvah)
- 259. člen(izjeme pri pojasnilni obveznosti in obveznosti poročanja)
- 260. člen(opravljanje investicijskih storitev in poslov po naročilu druge borznoposredniške družbe)
- 261. člen(predpisi o opravljanju investicijskih storitev in poslov)
- 7.2.3.1 Splošne določbe
- 262. člen(uporaba pododdelka 7.2.3)
- 263. člen(pogodba o borznem posredovanju)
- 264. člen(mesta prejemanja naročil strank)
- 265. člen(potrdilo o prejemu naročila stranke)
- 266. člen(sprejem in odklonitev sprejema naročila)
- 7.2.3.2 Izvrševanje naročil
- 267. člen(izvrševanje naročil pod najugodnejšimi pogoji za stranko)
- 268. člen(politika izvrševanja naročil strank)
- 269. člen(mesto izvrševanja naročil strank)
- 270. člen(spremljanje in ocenjevanje učinkovitosti politike izvrševanja naročil)
- 271. člen(veljavnost naročila)
- 272. člen(postopki in ukrepi za izvrševanje naročil strank)
- 273. člen(izvrševanje limitiranih naročil)
- 274. člen(izvrševanje naročil s preudarkom)
- 275. člen(trgovanje za skupni račun)
- 276. člen(izvrševanje naročil za primerne nasprotne stranke)
- 277. člen(obračun o opravljenem poslu)
- 7.2.3.3 Posebna pravila za poslovanje prek odvisnih borznoposredniških zastopnikov
- 278. člen(register odvisnih borznoposredniških zastopnikov)
- 279. člen(odgovornost borznoposredniške družbe za ravnanje odvisnega borznoposredniškega zastopnika)
- 280. člen(obveznosti borznoposredniške družbe v zvezi z odvisnimi borznoposredniškimi zastopniki)
- 280.a člen(obveznosti borznoposredniške družbe v zvezi s profesionalnimi strankami)
- 7.2.4 Gospodarjenje s finančnimi instrumenti strank
- 281. člen(pogodba o gospodarjenju s finančnimi instrumenti)
- 282. člen(vrste naložb)
- 283. člen(poročilo o stanju naložb z obračunom poslov)
- 7.2.5.1 Skupne določbe
- 284. člen(uporaba pododdelka 7.2.5. in odsekov)
- 285. člen(izročitev finančnih instrumentov stranki)
- 286. člen(izročitev denarnih zneskov stranki)
- 7.2.5.2 Skrbniške storitve v zvezi s finančnimi instrumenti strank
- 287. člen(vodenje finančnih instrumentov v centralnem depoju)
- 288. člen(vodenje poddepoja finančnih instrumentov)
- 289. člen(pravila poddepoja)
- 290. člen(splošni učinki vpisov v poddepo)
- 291. člen(izročitev finančnih instrumentov, vpisanih v poddepo, stranki)
- 292. člen(učinki vpisov v poddepo glede na upnike)
- 293. člen(primanjkljaji v poddepoju)
- 7.2.5.3 Vodenje računov nematerializiranih vrednostnih papirjev, vpisanih v centralni register
- 294. člen(pogodba o vodenju računov nematerializiranih vrednostnih papirjev)
- 295. člen(hišni račun)
- 296. člen(računi strank in račun gospodarjenja)4
- 297. člen(odprtje računa stranke)
- 298. člen(vodenje računov strank)
- 299. člen(nalogi za prenos)
- 300. člen(vrstni red vnašanja nalogov za prenos)
- 301. člen(oblika izpiskov)
- 302. člen(izpisek o opravljenem prenosu)
- 7.2.5.4 Zbirna hramba vrednostnih papirjev, izdanih kot pisnih listin
- 303. člen(uporaba pravil o poddepoju)
- 304. člen(pogodba o zbirni hrambi vrednostnih papirjev, izdanih kot pisne listine)
- 305. člen(potrdilo o pologu oziroma dvigu)
- 306. člen(knjiga pologov in dvigov)
- 7.2.5.5 Vodenje denarnega dobroimetja strank
- 307. člen(poseben denarni račun denarnega dobroimetja strank)
- 308. člen(evidenca v zvezi z denarnim računom strank)
- 309. člen(smiselna uporaba pravila o poddepoju)
- 7.2.6 Varovanje zaupnih podatkov o stranki
- 310. člen(zaupni podatki)
- 311. člen(dolžnost varovanja zaupnih podatkov)1
- 312. člen(uporaba zaupnih podatkov)
- 313. člen(ukrepi za varovanje zaupnih podatkov)
- 7.3.1 Splošna pravila
- 314. člen(načelo zagotavljanja celovitosti trga)
- 7.3.2 Posebna pravila za MTF in OTF
- 315. člen(dodatne organizacijske zahteve za upravljanje MTF in OTF)
- 316. člen(pravila MTF in OTF)
- 317. člen(razkritje informacij o MTF in OTF)
- 318. člen(upravljanje nasprotij interesov)
- 319. člen(zahteve nadzornih organov)
- 320. člen(izpolnitev obveznosti iz poslov, sklenjenih v MTF)
- 321. člen(obveznosti izdajateljev finančnih instrumentov)
- 322. člen(obveznosti glede začasnega ali trajnega umika finančnega instrumenta iz trgovanja v MTF ali OTF)
- 323. člen(posebne zahteve za MTF)
- 324. člen(posebne zahteve za OTF)
- 325. člen(spremljanje skladnosti ravnanja s pravili MTF in OTF)
- 326. člen(registracija razvojnega trga MSP)
- 7.3.3 Obveznosti sistematičnih internalizatorjev glede objave zavezujočih ponudb
- 327. člen(pravila sprejemanja in izvrševanja naročil strank)
- 7.4 Zunajsodno reševanje sporov
- 328. člen(način zunajsodnega reševanja sporov)
- 329. člen(pojasnilne obveznosti glede zunajsodnega reševanja sporov)
- POZICIJE PRI IZVEDENIH FINANČNIH INSTRUMENTIH NA BLAGO
- 330. člen(omejitve pozicij za izvedene finančne instrumente na blago)
- 331. člen(nadziranje upravljanja pozicij za izvedene finančne instrumente na blago oziroma emisijske kupone)
- 332. člen(poročanje pozicij za izvedene finančne instrumente na blago ali emisijske kupone)
- STORITVE POROČANJA PODATKOV IN ZAGOTAVLJANJA INDEKSOV, KI SE UPORABLJAJO KOT REFERENČNE VREDNOSTI
- 333. člen(nadzor nad opravljanjem dejavnosti storitev poročanja podatkov)
- 334. člen(obveznosti revizijske družbe v razmerju do agencije)
- 339. člen(zagotavljanje indeksov kot referenčnih vrednosti)
- NADZOR NAD OPRAVLJANJEM INVESTICIJSKIH STORITEV IN POSLOV
- 340. člen(pristojnost agencije za nadzor nad borznoposredniškimi družbami)
- 341. člen(pristojnost agencije za nadzor nad investicijskim podjetjem države članice in njegovo podružnico)
- 342. člen(pristojnost agencije za nadzor nad podružnico investicijskega podjetja tretje države)
- 343. člen(pristojnost agencije za nadzor nad obveznostmi v zvezi z algoritemskim trgovanjem)
- 344. člen(pristojnost agencije za nadzor nad odvisnimi borznoposredniškimi zastopniki)
- 345. člen(pristojnost agencije za nadzor nad drugimi osebami)4
- 346. člen(ravnanje subjektov nadzora)
- 347. člen(uporaba določb o nadzoru, namen nadzora, pooblastila agencije in ukrepi nadzora)3
- 348. člen(dodatni nadzorni ukrepi nad opravljanjem investicijskih storitev in poslov)
- 349. člen(dodatni ukrep pri nadzoru nad podružnico borznoposredniške družbe države članice)
- 350. člen(obveščanje ESMA)
- 351. člen(obveznost sodelovanja)
- 352. člen(dodatna pravila o sodelovanju z nadzornimi organi držav članic)
- 353. člen(pridobivanje informacij od nadzornih organov držav članic)
- 354. člen(obvestilo nadzornega organa o sumu kršitve)
- 355. člen(sodelovanje pri opravljanju pregledov poslovanja)
- 356. člen(zavrnitev zahteve za sodelovanje)
- 357. člen(objava nadzornih ukrepov)1
- 357.a člen(posredovanje informacij v evropsko enotno točko dostopa)
- 358. člen(sistem sprejemanja prijav o kršitvah)
- 11.1 Temeljna pravila o borznih trgih
- 359. člen(upravljanje borznega trga)
- 360. člen(sistem za dostop do organiziranih trgov v drugih državah članicah)
- 361. člen(seznam borznih trgov)
- 362. člen(predpisi o borzi in borznem trgu)
- 11.2.1 Statusna ureditev borze
- 363. člen(organiziranost kot delniška družba)
- 364. člen(uporaba določb ZGD-1 za borzo)
- 365. člen(dejavnosti borze)
- 366. člen(osnovni kapital borze)
- 367. člen(delnice borze)
- 368. člen(delničarji borze)
- 369. člen(izbira sistema upravljanja borze)
- 370. člen(smiselna uporaba ZBan-3 za organe vodenja in nadzora borze)
- 371. člen(posebna pravila za upravni odbor borze)
- 11.2.2 Organizacijske zahteve za upravljanje borznega trga
- 372. člen(ukrepi za upravljanje nasprotij interesov)
- 373. člen(trden in zanesljiv sistem upravljanja)
- 374. člen(razmerja z vzdrževalci trga)
- 375. člen(varovalni mehanizmi)
- 376. člen(algoritemsko in elektronsko trgovanje, kolokacija)
- 377. člen(koraki kotacije)
- 379. člen(odgovornost uprave za spoštovanje pravil o upravljanju s tveganji)
- 380. člen(načrtovanje in izvajanje ukrepov upravljanja s tveganji)
- 381. člen(politike in procesi upravljanja operativnega tveganja)
- 382. člen(krizni načrt in načrt neprekinjenega poslovanja ter odpornost)
- 383. člen(kapitalska ustreznost borze in revidiranje)
- 384. člen(dolžnost varovanja zaupnih informacij)
- 385. člen(pravila in navodila borze)
- 386. člen(tarifa borze)
- 11.2.3 Dovoljenje za upravljanje borznega trga
- 387. člen(dovoljenje za upravljanje borznega trga)
- 388. člen(zahteva za izdajo dovoljenja za upravljanje borznega trga)
- 389. člen(združitev postopka odločanja o dovoljenjih)
- 390. člen(odločanje o dovoljenju za upravljanje borznega trga)
- 391. člen(prenehanje opravljanja storitev upravljanja borznega trga)
- 392. člen(dovoljenje za združitev ali delitev)
- 11.2.4 Vzpostavitev sistema za dostop do borznega trga v drugi državi članici
- 393. člen(obvestilo o nameri vzpostavitve sistema za dostop do borznega trga v drugi državi članici)
- 394. člen(predložitev obvestila nadzornemu organu države članice)
- 11.3.1.1 Splošna pravila
- 395. člen(splošni pogoji za uvrstitev finančnih instrumentov v trgovanje na borznem trgu)
- 396. člen(posebni pogoji za uvrstitev vrednostnih papirjev v trgovanje na borznem trgu)
- 397. člen(zahteva za uvrstitev vrednostnih papirjev v trgovanje na borznem trgu)
- 398. člen(nadzorovane informacije izdajatelja vrednostnih papirjev)
- 399. člen(obveščanje agencije in objava uvrstitve finančnih instrumentov v trgovanje na borznem trgu)
- 11.3.1.2 Uvrstitev vrednostnih papirjev v uradno borzno kotacijo
- 400. člen(posebna pravila odseka 11.3.1.2)
- 401. člen(dodatni pogoji za uvrstitev delnic v uradno borzno kotacijo)
- 402. člen(dodatni pogoji za uvrstitev dolžniških vrednostnih papirjev v uradno borzno kotacijo)
- 11.3.2 Začasna ustavitev trgovanja in umik finančnih instrumentov iz trgovanja na borznem trgu
- 403. člen(začasna ustavitev trgovanja)
- 404. člen(umik finančnih instrumentov iz trgovanja na borznem trgu)
- 405. člen(pravice delničarjev, če so delnice umaknjene iz trgovanja na borznem trgu)
- 406. člen(obveščanje agencije in objava začasne ustavitve trgovanja in umika finančnih instrumentov iz trgovanja na borznem trgu)
- 11.3.3 Postopek odločanja borze o uvrstitvi finančnih instrumentov v trgovanje ter o začasni ustavitvi in umiku iz trgovanja na borznem trgu
- 407. člen(uporaba določb)
- 408. člen(organ odločanja)
- 409. člen(roki za odločanje)
- 11.4 Borzni člani
- 410. člen(dostop do borznega trga)
- 411. člen(osebe, ki jih borza lahko sprejme v članstvo)
- 412. člen(obveščanje agencije o borznih članih)
- 413. člen(obveznosti borznih članov)
- 414. člen(nadzor borze nad borznimi člani)
- 415. člen(obveščanje agencije in sodelovanje z nadzornimi organi glede nadzora nad borznimi člani)
- 11.5 Pravila borznega trgovanja
- 416. člen(sklepanje borznih poslov)
- 417. člen(zaključek borznih poslov)
- 418. člen(postopek zaradi insolventnosti nad borznim članom)
- 11.6 Nadzor agencije nad poslovanjem borze
- 419. člen(pristojnost agencije za nadzor nad poslovanjem borze)
- 420. člen(namen nadzora in način opravljanja nadzora nad borzo)
- 11.7 Nadzor agencije nad trgovanjem na borznem trgu
- 421. člen(pristojnost agencije za nadzor nad trgovanjem na borznem trgu)
- 422. člen(namen nadzora in način opravljanja nadzora nad trgovanjem na borznem trgu)1
- PREPOVEDANA RAVNANJA ZLORABE TRGA TER DRUGE OBVEZNOSTI ZA PREPREČEVANJE IN ODKRIVANJE ZLORAB TRGA
- 423. člen(pristojnost in odgovornost agencije za nadzor)
- 424. člen(namen nadzora)1
- 424.a člen(prepoved trgovanja na podlagi notranje informacije in prepoved tržne manipulacije)
- 425. člen(način opravljanja nadzora)
- 426. člen(preiskovalni in nadzorni ukrepi agencije)3
- 427. člen(preiskovalna dejanja, ki se lahko izvedejo le na podlagi odredbe sodišča)
- 428. člen(začasna zamrznitev sredstev, odvzem premoženja, začasna prepoved izvajanja poklicne dejavnosti)
- 429. člen(razkritje informacij o izrečenih ukrepih)
- 429.a člen(organ za sprejemanje podatkov)
- 430. člen(sodelovanje z drugimi nadzornimi organi)
- 431. člen(sistem sprejemanja prijav o kršitvah ter pravice prijaviteljev)
- 432. člen(sistem obveščanja v subjektih finančnega sektorja)
- 13.1 Temeljna pravila o poravnavi poslov s finančnimi instrumenti
- 433. člen(poravnalni sistem za poravnavo borznih poslov z vrednostnimi papirji)
- 434. člen(poravnalni sistem za poravnavo borznih poslov z drugimi finančnimi instrumenti)
- 435. člen(pravila poravnalnega sistema o vnosu in nepreklicnost nalogov)
- 436. člen(dostop do CNS, sistemov obračuna in poravnalnih sistemov)
- 13.2.1 Dejavnosti in statusne posebnosti CDD
- 438. člen(dejavnosti CDD)
- 438.a člen(organiziranost kot delniška družba)
- 438.b člen(izbira sistema upravljanja CDD)
- 438.c člen(smiselna uporaba ZBan-3 za organe vodenja in nadzora CDD)
- 438.č člen(posebna pravila za upravni odbor CDD)
- 438.d člen(združitev postopka odločanja o dovoljenjih)
- 438.e člen(odločanje o dovoljenju za opravljanje storitev iz Uredbe 909/2014/EU)
- 438.f člen(imetniki kvalificiranih deležev v CDD)
- 438.g člen(dovoljenje za pridobitev kvalificiranega deleža)
- 438.h člen(odvzem dovoljenja za kvalificiran delež)
- 438.i člen(odredba o odsvojitvi deležev)
- 438.j člen(poročilo o odsvojitvi deležev in ugotovitvena odločba o odpravljenih kršitvah)
- 438.k člen(periodično plačilo denarnega zneska)
- 438.l člen(odločba o prepovedi uresničevanja pravic iz deležev)
- 438.m člen(odločba o prisilni prodaji deležev)
- 439. člen(omejitve pravice upnikov CDD)
- 440. člen(obvestilo o začetku postopka zaradi insolventnosti)
- 440.a člen(načrt za sanacijo in urejeno prenehanje)
- 13.2.2 Dolžnosti CDD in nadzor agencije
- 441. člen(dolžnost varovanja zaupnih informacij)1
- 442. člen(tarifa CDD)
- 443. člen(pristojnost agencije za nadzor nad CDD)
- 13.3 Člani CDD
- 444. člen(članstvo v CDD in obveščanje agencije o članih)
- 445. člen(postopki zaradi insolventnosti člana poravnalnega sistema)
- 446. člen(učinki postopkov zaradi insolventnosti in drugih postopkov ali ukrepov na veljavnost nalogov za poravnavo)
- 447. člen(učinki postopkov zaradi insolventnosti in drugih postopkov ali ukrepov na veljavnost pravic iz naslova zavarovanja)
- 13.4 Drug poravnalni sistem za poravnavo borznih poslov
- 448. člen(upravljanje poravnalnega sistema za poravnavo borznih poslov)
- 449. člen(pravica borznega člana do izbire poravnalnega sistema)
- SISTEM JAMSTVA ZA TERJATVE VLAGATELJEV
- 450. člen(član sistema jamstva in zajamčena terjatev vlagatelja)
- 451. člen(objava in oglaševanje informacij o sistemu jamstva za terjatve vlagateljev)
- 452. člen(predpis o zajamčenih terjatvah vlagateljev)
- 453. člen(pristojnosti in naloge agencije v zvezi s sistemom jamstva za terjatve vlagateljev)
- 454. člen(jamstvo za izplačilo zajamčenih terjatev vlagateljev)
- 455. člen(likvidne naložbe za izplačilo zajamčenih terjatev vlagateljev)
- 456. člen(prevzem obveznosti zagotovitve kritja in obveznosti izplačila zajamčenih terjatev vlagateljev)
- 457. člen(ugotovitev višine zajamčenih terjatev vlagateljev in priprava zapisnika)
- 458. člen(obvestilo vlagateljem)
- 459. člen(zagotovitev pogojev in izplačilo zajamčenih terjatev vlagateljev)
- 460. člen(pravna sredstva in zastaranje terjatev vlagateljev)
- 461. člen(aktiviranje jamstva)
- 462. člen(vrnitev vplačanih sredstev)
- 15.1 Splošne določbe
- 463. člen(uporaba določb o postopku ter zbiranje oziroma obdelava podatkov)8
- 464. člen(organi postopka)
- 465. člen(pristojnosti in sestava senata)
- 466. člen(pristojnosti predsednika senata)
- 467. člen(seja senata)
- 468. člen(zapisnik o posvetovanju in glasovanju)
- 469. člen(izjave strank)2
- 470. člen(možnost izjave)2
- 471. člen(odločanje)2
- 472. člen(vrste odločb)
- 473. člen(odločba)1
- 474. člen(sklep)
- 15.2.1 Skupne določbe
- 475. člen(postopek sodnega varstva)6
- 476. člen(pravica do sodnega varstva)4
- 477. člen(prednostno odločanje)
- 478. člen(tožba in odgovor na tožbo)1
- 479. člen(nova dejstva in dokazi)4
- 480. člen(meje preizkusa)
- 482. člen(pravna sredstva)2
- 15.2.2 Postopek sodnega varstva proti odločbam o potrditvi prospekta in odločbam v postopku po ZPre-1
- 483. člen(uporaba pododdelka 15.2.2)
- 484. člen(začetek teka roka za tožbo)1
- 485. člen(nova dejstva in dokazi)
- 486. člen(glavna obravnava in seja)
- 487. člen(odločanje)3
- 15.3.1 Splošne določbe
- 488. člen(uporaba oddelka 15.3)
- 489. člen(posredovanje podatkov agenciji)
- 490. člen(stranka postopka nadzora)6
- 491. člen(vročanje)
- 492. člen(vodenje postopka in izrekanje nadzornih ukrepov)
- 493. člen(smiselna uporaba določb ZBan-3 o opravljanju nadzora)
- 15.3.2 Odredba o odpravi kršitev
- 494. člen(uporaba pododdelka 15.3.2)2
- 495. člen(vsebina odredbe)
- 496. člen(ugovor proti odredbi)3
- 497. člen(razlogi za ugovor)
- 498. člen(vsebina ugovora)1
- 499. člen(meje preizkusa odredbe)
- 500. člen(odločanje o ugovoru)2
- 15.3.3 Odvzem dovoljenja
- 501. člen(začetek postopka za odvzem dovoljenja)
- 502. člen(izjava o razlogih za odvzem dovoljenja)
- 503. člen(odločanje o odvzemu dovoljenja)
- 504. člen(ustavitev postopka)
- 505. člen(odločba o odvzemu dovoljenja)
- 506. člen(uporaba določb za preklic pogojnega odvzema dovoljenja in za opomin)
- 15.4 Postopek odločanja o izdaji dovoljenj
- 507. člen(uporaba oddelka 15.4)
- 508. člen(taksa za odločanje)
- 509. člen(stranka v postopku)
- 510. člen(začetek postopka)
- 511. člen(vsebina zahteve)
- 512. člen(procesne predpostavke za odločanje)1
- 513. člen(izvajanje dokazov in odločanje)
- 514. člen(možnost za izjavo o zavrnitvi zahteve za izdajo dovoljenja)
- 515. člen(rok za odločitev)
- 516. člen(posebna pravila za odločanje o zahtevi za izdajo dovoljenja za pridobitev kvalificiranega deleža)
- 15.5 Izvršitev odločb agencije
- 517. člen(odločbe)
- 518. člen(odločbe o prekršku)
- 519. člen(odredba)
- 520. člen(posebna pravila za odredbe o nadzornih ukrepih)
- 15.6 Posebna pravila za postopek odločanja v posamičnih zadevah po ZPre-1
- 521. člen(uporaba oddelka 15.6)
- 522. člen(posebna pravila o pristojnosti in sestavi organov postopka)1
- 523. člen(posebna pravila za postopek odločanja o izdaji dovoljenja za prevzemno ponudbo)2
- 524. člen(ugovor proti odločbam predsednika senata)
- 525. člen(posebna pravila za postopek s prevzemno ponudbo)
- KAZENSKE DOLOČBE
- 526. člen(hujše kršitve 2. poglavja tega zakona in Uredbe 2017/1129/EU)
- 527. člen(lažje kršitve 2. poglavja tega zakona in Uredbe 2017/1129/EU)
- 528. člen(hujše kršitve 3. poglavja tega zakona)
- 529. člen(globa za kršitev zavezanca za obveščanje na podlagi 3. poglavja tega zakona)
- 530. člen(lažje kršitve 3. poglavja tega zakona)
- 531. člen(kršitve 7. poglavja tega zakona)
- 532. člen(druge hujše kršitve borznoposredniške družbe, kreditne družbe ali banke)
- 533. člen(druge lažje kršitve člana uprave ali nadzornega sveta borznoposredniške družbe, kreditne družbe ali banke)
- 534. člen(kršitve upravljavca MTF ali OTF)
- 536. člen(kršitve 14. poglavja tega zakona)
- 537. člen(kršitve oseb v investicijski skupini)
- 538. člen(kršitve revizijske družbe in pooblaščenega revizorja)
- 539. člen(kršitve 11. poglavja tega zakona)
- 540. člen(kršitve Uredbe 596/2014/EU)
- 541. člen(kršitve Uredbe 600/2014/EU)
- 542. člen(kršitve Uredbe 2016/1011/EU)
- 543. člen(kršitve CDD oziroma drugega centralnega depozitarja)
- 544. člen(kršitve drugih oseb)
- 545. člen(druge kršitve)
- 546. člen(prekrškovni organ)
- 547. člen(postopek agencije o prekršku)
- 548. člen(višina globe v hitrem prekrškovnem postopku)
- PREHODNE IN KONČNE DOLOČBE
- 549. člen(uskladitev borznoposredniških družb in bank)
- 550. člen(prehodno obdobje pri določanju varovalnega kapitalskega blažilnika in lastnega proticikličnega kapitalskega blažilnika)
- 551. člen(prehodne določbe za varovalni kapitalski blažilnik in posamezni borznoposredniški družbi lasten proticiklični kapitalski blažilnik)
- 552. člen(prehodne določbe za določitev GSPB ter uporabo blažilnika za GSPB)1
- 553. člen(uskladitev borze)1
- 554. člen(ohranitev veljavnosti dovoljenj in pooblastil)
- 555. člen(uskladitev agencije – postopki v teku)
- 556. člen(izdaja predpisov)
- 557. člen(razveljavitev predpisov)3
- 558. člen(začetek uporabe za pogodbe o izvedenih finančnih instrumentih na energente C6)
- 559. člen(uskladitev vodenja fiduciarnih računov)
- 560. člen(sprememba predpisov)
- 561. člen(uporaba določb o prekrških)
- 562. člen(uveljavitev zakona)